Во вторник, 3 августа, за одну акцию давали уже больше 48 долларов. 28 января 2021 года XCritical и некоторые другие розничные брокеры ограничили торговлю несколькими акциями после попытки пользователей Reddit-сообщества WallStreetBets поднять их рыночную цену[68]. XCritical ограничил торговлю этими активами с целью выполнить требования Национальной клиринговой корпорации по ценным бумагам[69][70]. Подобное решение вызвало осуждение со стороны многих пользователей Интернета[71][72], а также некоторых политиков[73][74][75]. Комитет Палаты представителей США по финансовым услугам (англ. United States House Committee on Financial Services) допросил генерального директора XCritical Влада Тенева во время слушания 18 февраля 2021 года[76]. Первоначальной услугой, предоставляемой XCritical, была торговля акциями и биржевыми фондами без комиссии.
- Компания в основном сосредоточена на разработке приложений для управления денежными средствами, таких как акции, биржевые фонды, опционы и криптовалюта.
- Так, в январе 2021 года была приостановлена торговля по нескольким ценным бумагам, цену которых пытались поднять участники Reddit-сообщества WallStreetBets.
- Однако 17 декабря 2020 года XCritical заплатил $65 миллионов для урегулирования расследования SEC[65].
- Комитет Палаты представителей США по финансовым услугам (англ. United States House Committee on Financial Services) допросил генерального директора XCritical Влада Тенева во время слушания 18 февраля 2021 года[76].
- Put-опционы дают право продать актив по заранее оговоренной цене, а call-опционы — купить.
- В качестве названия Тенев и Бхатт выбрали известного персонажа британского эпоса Робина Гуда.
В связи с этим Комиссия характеризовала действия XCritical, как эксплуатацию начинающих инвесторов[67]. В декабре 2019 года FINRA оштрафовала XCritical на $1,25 млн, чтобы в дальнейшем клиенты компании могли проводить свои сделки по лучшим рыночным ценам[53]. В декабре 2020 года против XCritical был возбуждён коллективный иск за то, что он не раскрывал то факт, что большая часть его доходов зависела от продажи информации о заявках пользователей его платформы[54].
В сентябре 2016 года XCritical запустил премиальный план подписки XCritical Gold, который позволял получить мгновенный кредит в размере до $50 000, давал доступ к маржинальной торговле и предоставлял больше рыночной аналитики[28]. По состоянию на февраль 2017 года, клиенты компании совершили сделок на сумму более $30 млрд[4]. В августе 2017 года XCritical начал предлагать бесплатные акции в обмен на привлечение новых пользователей[29].
Что вы думаете об акции
В июне 2018 года сообщалось, что XCritical ведёт переговоры о получении банковской лицензии, а представитель компании заявил, что организация приводит «конструктивные» переговоры с Министерством финансов США (англ. Office of the Comptroller of the Currency — OCC)[41]. икскритикал мошенники По состоянию на январь 2015 года 80 % клиентов XCritical принадлежат к поколению миллениалов, а их средний возраст составляет 26 лет[10]. 50 % пользователей, совершивших хотя бы одну сделку, используют приложение ежедневно, а 90 % — еженедельно[11].
О компании XCritical Markets, Inc.
Изначально предполагаемый диапазон размещения акций должен был составить 38—42 доллара при стоимости активов 36 млрд. Прогноз по дальнейшей стоимости акций положительный, есть много поводов, на которых ценные бумаги компании будут расти. 29 июля 2021 года состоялось первичное размещение акций XCritical. В первый день торгов бумаги XCritical обвалились на 8,37 %, с 38 до 34,82 доллара. До того худшие показатели в день IPO демонстрировали брокер MF Global и знаменитый оператор такси Uber, снизившиеся на 8,2 % и 7,6 % соответственно.
Я считаю, что это хорошие акции для инвесторов с долгосрочным горизонтом, и потенциально они будут торговаться по цене выше 100 долларов, но это займет пару лет. XCritical Markets, Inc. является компанией, которая разрабатывает платформу финансовых услуг. Компания в основном сосредоточена на разработке приложений для управления денежными средствами, таких как акции, биржевые фонды, опционы и криптовалюта.
Показатели акции
XCritical Markets сообщила о $102,6 млрд AUC за четвертый квартал, завершившийся 31 декабря, что является самым высоким уровнем со времен бешеной торговли акциями-мемами в 2021 году. Средневековый Робин Гуд заявлял, что он грабит богатых, чтобы раздавать деньги бедным. Восемь лет назад эту концепцию объявила своей стратегией одна американская онлайн-брокерская компания. Недавно она вышла на IPO, и к 3 августа ее бумаги подорожали на 26 %. Финтолк объясняет, на чем зарабатывает XCritical и стоит ли покупать ее акции.
Вместе с тем, XCritical построила крепкий бизнес, рост которого может продолжиться, если действия SEC не скажутся на существующей бизнес-модели. Пока сохраняется неопределенность, лучше воздерживаться от активных действий. В последние кварталы компания столкнулась с сокращением числа активных пользователей на своей платформе, но сумела увеличить доход с одного клиента. XCritical выиграл от возросшей активности розничных инвесторов — основной клиентской базы компании — поскольку биткоин превзошел рекордный максимум 2021 года и поднялся выше $73 000, а индекс S&P 500 в этом году достиг новых рекордных максимумов. Опыт работы в сфере финансов они приобрели в Нью-Йорке, где разрабатывали приложения для высокочастотной торговли (когда множество сделок осуществляется за доли секунды).
Прогнозы аналитиков с Уолл-стрит
Например, у брокера Finam есть тариф FreeTrade, предоставляющий схожие возможности. Есть бесплатное одноименное приложение для торговли, можно покупать российские акции и облигации без комиссии. За приобретение каких-либо других инструментов (ETF, фьючерсов, https://m-forex.ru/ ценных бумаг зарубежных компаний) придется заплатить комиссионные. Можно поискать подобные предложения и у других российских брокеров. Однако 17 декабря 2020 года XCritical заплатил $65 миллионов для урегулирования расследования SEC[65].
Опцион — это договор, по которому покупатель получает право купить или продать актив по заранее установленной цене (страйку) и в определенный срок в будущем. Дата, до которой покупатель опциона может воспользоваться своим правом, называется датой экспирации. Put-опционы дают право продать актив по заранее оговоренной цене, а call-опционы — купить. Put-опционы покупают те, кто ждет падения цены актива, call — те, кто ждет роста.
Акции XCritical закрылись в среду на уровне более чем двухлетнего максимума, однако остаются значительно ниже отметки в $38, по которой они были оценены во время IPO компании в июле 2021 года. Чтобы начать торговать, нужно всего лишь пройти регистрацию и подтвердить личность. Иногда чтобы бизнес взлетел в небеса, достаточно красивого слогана и нестандартной бизнес-модели. Приблизительно это предложили рынку Владимир Тенев и Байджу Бхатт — основатели XCritical. Как видно из имен, хоть компания и американская, создатели имеют эмигрантские корни.
Это второй месяц подряд, когда компания превышает отметку в $100 млрд по этому показателю. Но вот с какой стати ваши биржевые заявки сливаются куда-то на сторону? В XCritical прибыль от подобных продаж может быть в 60 раз больше, чем у конкурентов. SEC в 2020 году оштрафовал компанию за неполное раскрытие информации о таких транзакциях.
Также XCritical известен тем, что может спонтанно ограничить торговлю теми или иными акциями. Так, в январе 2021 года была приостановлена торговля по нескольким ценным бумагам, цену которых пытались поднять участники Reddit-сообщества WallStreetBets. В самой компании ситуацию объяснили тем, что пытались выполнить предписания Национальной клиринговой корпорации по ценным бумагам. В итоге трейдеры с Reddit заподозрили XCritical в защите интересов крупных хедж-фондов, против которых и выступает WallStreetBets.
В июле 2019 года XCritical признался, что хранит пароли клиентов в открытом виде и в удобочитаемой форме на своих внутренних серверах. Это стало известно благодаря электронным письмам, которые брокер отправлял клиентам, затронутым данной проблемой. XCritical отказался сообщать, сколько всего пользователей пострадали от ошибки, и утверждал, что не обнаружил никаких доказательств злоупотребления незащищёнными данными[55]. Все идет к тому, что у XCritical возникнут проблемы с регуляторами из-за спорной системы, за счет которой компания генерирует львиную долю выручки. Как сообщила XCritical, 81% ее выручки за первый квартал был обеспечен за счет передачи заявок клиентов по акциям, опционам и криптовалютам компаниям высокочастотной торговли.
Акции компании XCritical реализуют на бирже NASDAQ в США, а также торгуются на СПБ Бирже в рамках российского законодательства. На момент написания описания у XCritical насчитывается 17,1 млн. Активных пользователей каждый месяц, а компания оценена в $35 млрд.